Лізинг — це популярний фінансовий інструмент, який дозволяє компаніям та приватним особам використовувати необхідне обладнання, техніку або нерухомість без значних одноразових витрат на придбання. Замість купівлі активу в кредит або за готівку, лізингоотримувач може просто орендувати його на певний термін, сплачуючи регулярні платежі лізингодавцю. Ця схема має багато переваг і може бути корисною в різних ситуаціях. Давайте розберемося детальніше, що таке лізинг, як він працює та які його основні види.
Що таке лізинг?
Лізинг — це довгострокова оренда основних засобів (обладнання, транспортних засобів, нерухомості тощо) з можливістю подальшого викупу. За своєю суттю лізинг схожий на довгостроковий кредит, але замість передачі грошей лізингодавець надає лізингоотримувачу сам актив, зберігаючи при цьому право власності на нього.
Як зазначає експерт з фінансових питань Олена Кравченко:
Лізинг — це зручний інструмент для бізнесу, особливо коли мова йде про дороге обладнання чи техніку. Він дозволяє отримати необхідні активи без значного відволікання оборотних коштів та надмірного навантаження на бюджет компанії1.
Основними учасниками лізингової угоди є:
- Лізингодавець — компанія, яка купує актив і передає його в користування лізингоотримувачу.
- Лізингоотримувач — юридична або фізична особа, яка отримує актив в користування і сплачує лізингові платежі.
- Продавець (постачальник) — компанія, у якої лізингодавець купує необхідний актив.
- Страхова компанія — забезпечує страхування предмета лізингу від можливих ризиків.
Як працює лізинг?
Механізм роботи лізингу досить простий і зрозумілий. Ось як це відбувається:
- Лізингоотримувач обирає необхідний йому актив (обладнання, автомобіль тощо) і звертається до лізингової компанії.
- Лізингодавець купує обраний актив у постачальника і передає його в користування лізингоотримувачу.
- Лізингоотримувач сплачує регулярні лізингові платежі протягом терміну дії договору (зазвичай 2-5 років).
- Після завершення договору лізингу лізингоотримувач може викупити актив за залишковою вартістю, продовжити договір лізингу або повернути актив лізингодавцю.
Розмір лізингових платежів розраховується з урахуванням вартості активу, терміну лізингу, залишкової вартості та процентної ставки лізингової компанії. Зазвичай лізингові платежі включають в себе:
- Амортизацію вартості активу.
- Плату за користування активом (лізинговий відсоток).
- Додаткові послуги (страхування, технічне обслуговування тощо).
Види лізингу
Фінансовий лізинг автомобіля: шлях до власного авто
Фінансовий лізинг є одним з найпопулярніших варіантів для тих, хто хоче придбати автомобіль у лізинг. За цією схемою лізингова компанія купує автомобіль і передає його в користування лізингоодержувачу на термін, близький до терміну служби автомобіля (зазвичай 3-5 років). Протягом цього періоду клієнт виплачує лізингові платежі, які покривають вартість автомобіля та винагороду лізингодавця. Після закінчення договору автомобіль переходить у власність лізингоодержувача.
Переваги фінансового автолізингу:
- Можливість стати власником автомобіля без значних одноразових витрат.
- Фіксовані лізингові платежі, які легко планувати.
- Зазвичай не вимагається додаткова застава, оскільки сам автомобіль виступає заставою.
Оперативний лізинг автомобіля: завжди на новому авто
Оперативний лізинг, також відомий як операційний лізинг або орендний лізинг, передбачає передачу автомобіля в користування на термін, значно менший за термін його служби (зазвичай 1-3 роки). Після закінчення договору клієнт повертає автомобіль лізинговій компанії та може взяти в лізинг новий.
Переваги оперативного автолізингу:
- Можливість регулярно змінювати автомобіль на новий.
- Зазвичай нижчі лізингові платежі в порівнянні з фінансовим лізингом.
- Відсутність ризиків, пов’язаних з володінням та продажем вживаного автомобіля.
Сублізинг автомобіля: гнучке рішення для юридичних осіб
Сублізинг — це схема, за якої лізингоодержувач (юридична особа) передає отриманий у лізинг автомобіль в оренду третій особі (наприклад, своєму співробітнику). Ця форма автолізингу дозволяє компаніям забезпечувати своїх працівників службовими автомобілями та оптимізувати витрати на їх утримання.
Переваги сублізингу автомобілів:
- Гнучкість у розпорядженні лізинговим автопарком.
- Можливість надавати співробітникам привабливий соціальний пакет.
- Оптимізація витрат на утримання службового автотранспорту.
Автомобільний лізинг пропонує різні варіанти, які можуть задовольнити потреби як приватних осіб, так і компаній. Фінансовий лізинг дозволяє стати власником автомобіля за прийнятною ціною, оперативний лізинг дає можливість регулярно оновлювати авто без клопоту про його продаж, а сублізинг пропонує компаніям гнучке рішення для управління службовим автопарком.
При виборі виду автолізингу враховуйте свої потреби, фінансові можливості та плани на майбутнє. І пам’ятайте, що консультація з фахівцем допоможе вам прийняти зважене рішення та підібрати оптимальний варіант саме для вас.
Переваги лізингу
Лізинг має ряд суттєвих переваг в порівнянні з іншими способами фінансування придбання основних засобів:
- Збереження оборотних коштів. Лізинг дозволяє отримати необхідні активи без значного відтоку грошових коштів, оскільки замість одноразової оплати повної вартості активу лізингоотримувач сплачує регулярні лізингові платежі.
- Гнучкість умов. Лізингові угоди можуть бути адаптовані під потреби конкретного клієнта з урахуванням специфіки його бізнесу, сезонності, графіку платежів тощо.
- Податкові переваги. Лізингові платежі відносяться на собівартість продукції або послуг, зменшуючи базу оподаткування податком на прибуток. Крім того, ПДВ у складі лізингових платежів підлягає відшкодуванню з бюджету (для платників ПДВ).
- Можливість оновлення основних засобів. Лізинг дозволяє регулярно оновлювати обладнання та техніку без значних одноразових інвестицій, що особливо актуально для галузей з швидким технологічним прогресом.
- Менші вимоги до застави. На відміну від банківського кредитування, лізинг часто не вимагає додаткової застави, оскільки сам предмет лізингу виступає в якості забезпечення угоди.
Недоліки лізингу
Попри численні переваги, лізинг має і деякі недоліки, про які слід знати:
- Вища вартість у довгостроковій перспективі. Загальна сума лізингових платежів за весь термін угоди зазвичай перевищує вартість активу при купівлі за готівку або в кредит.
- Обмеження права власності. Протягом терміну дії лізингової угоди актив залишається у власності лізингодавця, що може накладати певні обмеження на його використання та модифікацію.
- Ризик застарівання обладнання. При довгострокових лізингових угодах існує ризик, що орендоване обладнання морально застаріє до моменту закінчення договору.
- Додаткові витрати. Лізингові угоди часто передбачають додаткові витрати, такі як страхування, технічне обслуговування, комісії за договором тощо.
Лізинг vs кредит: що вибрати?
Вибір між лізингом та кредитом залежить від конкретних потреб та можливостей компанії. Ось порівняльна таблиця цих двох інструментів фінансування:
| Параметр | Лізинг | Кредит |
|---|---|---|
| Право власності | Лізингодавець | Позичальник |
| Початковий внесок | Зазвичай менший (20-30%) | Зазвичай більший (30-50%) |
| Застава | Не потрібна (предмет лізингу) | Потрібна |
| Строк фінансування | 2-5 років | До 10 років |
| Податкові переваги | Лізингові платежі відносяться на витрати | На витрати відносяться тільки відсотки |
| Вартість у довгостроковій перспективі | Вища | Нижча |
Як бачимо, лізинг може бути більш привабливим для компаній, які потребують гнучкості та хочуть зберегти оборотні кошти, тоді як кредит може бути кращим вибором для довгострокових інвестицій та набуття права власності на активи.
Лізинг в Україні: особливості та перспективи
Ринок лізингу в Україні активно розвивається протягом останніх років. За даними Національної комісії, що здійснює державне регулювання у сфері ринків фінансових послуг, обсяг лізингових операцій в Україні у 2020 році склав 26,8 млрд грн, що на 12% більше, ніж у 2019 році2.
Найбільшими лізингодавцями в Україні є спеціалізовані лізингові компанії, дочірні компанії банків та виробників обладнання й техніки. Основними споживачами лізингових послуг є транспортна галузь, сільське господарство, будівництво та сфера послуг.
Серед факторів, які стимулюють розвиток лізингу в Україні, можна відзначити:
- Зростання економіки та ділової активності.
- Потребу в оновленні основних засобів підприємств.
- Розвиток малого та середнього бізнесу.
- Державну підтримку лізингу в окремих галузях (наприклад, агролізинг).
Водночас, є і певні стримуючі фактори, такі як:
- Високі процентні ставки за лізинговими угодами.
- Недостатня обізнаність підприємців про переваги лізингу.
- Недосконалість законодавчого регулювання лізингової діяльності.
Незважаючи на ці виклики, експерти прогнозують подальше зростання ринку лізингу в Україні у найближчі роки. Цьому сприятимуть як загальне пожвавлення економіки, так і заходи з популяризації лізингу серед потенційних клієнтів та вдосконалення нормативно-правової бази.
Висновок
Лізинг є ефективним фінансовим інструментом, який дозволяє компаніям та підприємцям отримати доступ до необхідних активів без значних одноразових витрат. Завдяки своїм перевагам, таким як збереження оборотних коштів, гнучкість умов та податкові вигоди, лізинг стає дедалі популярнішим способом фінансування в Україні та світі.
Водночас, перед прийняттям рішення про використання лізингу слід ретельно зважити всі його переваги та недоліки, а також порівняти з альтернативними варіантами, такими як банківське кредитування або придбання за готівку. Вибір оптимального інструменту фінансування залежить від конкретних потреб та можливостей вашого бізнесу.
Якщо ви вирішили, що лізинг — це те, що вам потрібно, не забудьте приділити належну увагу вибору надійного лізингодавця та ретельному опрацюванню умов лізингової угоди. Зважений підхід та професійна допомога дозволять вам максимально ефективно використати всі переваги лізингу для розвитку вашої справи.